HSBC setzt kommunistisches Parteikomitee in chinesischer Investmentbank ein
Kreditgeber ist stark von der eskalierenden geopolitischen Rivalität zwischen China und dem Westen betroffen
Die HSBC ist der erste ausländische Kreditgeber, der ein Komitee der Kommunistischen Partei Chinas in seiner Investmentbanking-Tochtergesellschaft in China einsetzt.
Die chinesische Investmentbank des Kreditgebers, HSBC Qianhai Securities, hat nach Angaben von zwei mit der Entscheidung vertrauten Personen kürzlich einen KPCh-Ausschuss eingerichtet. Der Schritt erfolgte, nachdem die HSBC ihren Anteil an dem 2015 gegründeten Joint Venture von 51 Prozent im April auf 90 Prozent erhöht hatte.
Ein CCP-Ausschuss, der sich aus mehreren Niederlassungen zusammensetzen kann, ist nach chinesischem Gesellschaftsrecht vorgeschrieben, wird aber bei ausländischen Finanzkonzernen noch nicht häufig eingesetzt. Er setzt sich in der Regel aus drei oder mehr Mitarbeitern zusammen, die auch Mitglieder der Kommunistischen Partei Chinas sind. Die Ausschüsse erfüllen einen doppelten Zweck: Sie dienen als Arbeitnehmergewerkschaft und als Mittel, mit dem ein Parteivertreter in die obersten Ränge eines Unternehmens eingesetzt wird, manchmal in einer Direktoren- oder Managementfunktion.
Der Schritt der HSBC wird andere ausländische Banken unter Druck setzen, diesem Beispiel zu folgen. Einige haben geprüft, ob sie dazu verpflichtet sind, nachdem sie in den letzten zwei Jahren ihre Wertpapier- und Maklergeschäfte auf dem Festland vollständig übernommen haben, sagten mehrere leitende Angestellte dieser Institute.
"Dies ist insofern von Bedeutung, als dass [HSBC] seine Zukunft darauf ausrichtet", sagte einer der Mitarbeiter. "Sie baut ihre Beziehungen zu einer Autokratie aus, die ganz klar Ansichten darüber hat, wie weit sie in private Unternehmen eindringen will. Das ist ein weiterer Baustein in dieser Mauer".
HSBC ist eines der globalen Unternehmen, die am stärksten von der eskalierenden geopolitischen Rivalität zwischen China und dem Westen betroffen sind. Das Unternehmen hat seinen Hauptsitz in London, macht aber fast seinen gesamten Gewinn in Hongkong und plant eine massive Expansion auf dem chinesischen Festland.
In Anbetracht dieses Dilemmas forderte ihr größter Investor Ping An im Mai die Aufteilung in eine östliche und eine westliche Einheit und warnte, dass es in den kommenden Jahren unmöglich sein würde, beide Regionen zu überspannen. Die HSBC ist auch eine der häufigsten Zielscheiben von Politikern in China, den USA und dem Vereinigten Königreich wegen Sanktionen, Handel und politischer Instabilität in Hongkong.
Die HSBC lehnte es ab, sich zu dem CCP-Ausschuss zu äußern, aber Personen, die der Bank nahe stehen, betonten, dass der Ausschuss keine Führungsrolle innehaben werde, wie sie in einem chinesischen Staatsunternehmen üblich sei. Nach Angaben einer mit der Entscheidung vertrauten Person hat die Bank ihren Ausschuss Anfang des Monats eingesetzt.
HSBC Qianhai wird von Irene Ho geleitet und von David Liao, Co-CEO für den asiatisch-pazifischen Raum, beaufsichtigt. Qianhai bietet Investmentbanking-Dienstleistungen wie Beratung, Durchführung von Börsengängen und Wertpapierhandel an. Die HSBC beschäftigt auf dem Festland rund 7.000 Mitarbeiter, weit mehr als jeder andere ausländische Kreditgeber.
Sieben weltweit tätige Banken kontrollieren Investmentbanking-Aktivitäten auf dem chinesischen Festland - HSBC, Goldman Sachs, JPMorgan, Credit Suisse, Morgan Stanley, UBS und Deutsche Bank -, doch nur HSBC hat bisher einen CCP-Ausschuss eingerichtet, wie mehrere mit der Angelegenheit vertraute Personen berichten. Die anderen Banken lehnten eine Stellungnahme ab.
"Es gab eine interne E-Mail, in der es hieß, dass wir möglicherweise etwas tun müssen, aber im Moment ist es noch nicht verpflichtend", sagte der Asien-Chef eines internationalen Kreditinstituts.
Führungskräfte von US-Banken sind besonders besorgt über die Optik der potenziellen Offenlegung von strategischen Entscheidungen und Kundendaten gegenüber der CCP, so mehrere gegenüber der Financial Times.
Goldman Sachs hat keinen CCP-Ausschuss, hat aber hochrangige Parteimitglieder eingestellt, darunter Fred Hu, der den Vorsitz des Geschäftsbereichs Greater China innehatte. Goldman Sachs betreibt eines der ältesten Investmentbanking-Geschäfte der Wall Street in China, nachdem sie 2004 ein Joint Venture mit Beijing Gao Hua Securities gegründet hatte. UBS hat Fan Yang, die Tochter von Liu Yandong, dem ehemaligen Vizepremier Chinas, als Vorsitzende des globalen Bankgeschäfts für Asien im Jahr 2020 eingestellt.
Ein leitender Angestellter einer Wall-Street-Bank sagte, dass man sich mit der chinesischen Wertpapieraufsichtsbehörde (China Securities and Regulatory Commission) seit langem darauf geeinigt habe, dass die meisten ausländischen Wertpapier- oder Maklerunternehmen keine CCP-Ausschüsse benötigen. Hinter den Kulissen sei bisher nur wenig Druck ausgeübt worden, fügte die Person hinzu.
Das chinesische Unternehmensgesetz besagt jedoch, dass "kommunistische Parteiorganisationen zur Durchführung von Parteiaktivitäten" in Unternehmen gegründet werden sollen, die "die notwendigen Bedingungen für die Parteiorganisationen zur Durchführung ihrer Aktivitäten schaffen".
"HSBC ist in dieser Sache auf der richtigen Seite", sagte eine andere Person, die mit der Entscheidung vertraut ist. "Man sollte die Behörden in China nicht hinterfragen. Wenn sie dich erwischen, stecken sie dich in den Sündenpfuhl. Jede amerikanische Bank, die nicht das Gleiche tut, spielt ein gefährliches Spiel".
Die HSBC hat in anderen von ihr kontrollierten Unternehmen in China, z. B. in ihrem Vermögensverwaltungs-Joint-Venture mit Shanxi Trust, separate CCP-Ausschüsse eingerichtet.