Tycoons John Fredriksen wettet auf Rohölschifffahrt

Zwei der weltweit größten unabhängigen Betreiber von Rohöltankern, Frontline und Euronav, haben sich darauf geeinigt, im Rahmen einer Aktientransaktion zu fusionieren, wodurch die nach Kapazität größte Öltankerflotte der Welt entstehen wird.

Die am Donnerstag bekannt gegebenen Pläne sind die jüngste Wette des norwegischen Schifffahrtsmagnaten John Fredriksen auf die Zukunft der Ölschifffahrt, einem Markt, der sich in einer Krise befindet. Fredriksen hält über seine Hemen Holding rund 40 Prozent an Frontline und hat im vergangenen Jahr einen Anteil von fast 10 Prozent an der belgischen Euronav erworben.

Frontline gab an, dass die kombinierte Gruppe eine Marktkapitalisierung von mehr als 4,2 Milliarden Dollar haben würde, basierend auf den Aktienkursen der beiden Unternehmen am Mittwoch vor der Ankündigung des Geschäfts. Frontline ist an den Börsen von Oslo und New York notiert, während Euronav in New York und an der Euronext notiert ist.

In einer Erklärung, in der Fredriksen den geplanten Schritt ankündigte, sagte er, dass der Zusammenschluss einen "Marktführer auf dem Tankermarkt" schaffen und die kombinierte Gruppe zusätzlich zu "bedeutenden Synergien" für eine "kontinuierliche Wertschöpfung für die Aktionäre" positionieren würde.

"Die neue Frontline wird in der Lage sein, wertsteigernde Dienstleistungen für unsere Kunden anzubieten und die Auslastung der Flotte und die Einnahmen zu erhöhen, was allen Beteiligten zugute kommen wird", fügte Fredriksen hinzu. "Ich freue mich sehr und unterstütze diese kombinierte Plattform mit vollem Engagement."

Lars Bastian Ostereng, Analyst bei Arctic Securities mit Sitz in Oslo, sagte, dass das fusionierte Unternehmen über die weltweit größte Rohöltankerflotte nach Kapazität verfügen werde.

Frontline sagte, dass die neue Gruppe 69 sehr große Rohöltanker - die größte übliche Größe, die jeweils 2 Mio. Barrel Öl fassen - und 57 Suezmaxe, die 1 Mio. Barrel fassen, besitzen würde. Die Gruppe wird außerdem 20 LR2- und Aframax-Tanker für Ölprodukte besitzen.

Die Euronav-Aktionäre erhalten für jede Euronav-Aktie 1,45 Frontline-Aktien, so dass die Euronav-Aktionäre 59 Prozent und die Frontline-Aktionäre 41 Prozent der Anteile an dem neuen Unternehmen halten werden.

Beide Unternehmen meldeten für das Gesamtjahr 2021 Verluste, da die weltweite Ölknappheit den Markt für die Verschiffung des Produkts belastete. Bei der Bekanntgabe der Jahresergebnisse im Februar sagte Frontline jedoch für das erste Quartal einen bescheidenen Anstieg der Charterraten für seine Schiffe voraus.

Ostereng sagte, dass der Deal "sehr sinnvoll" sei. "Beide Unternehmen waren offensichtlich schon vorher groß, aber dies wird einen Giganten schaffen und ich bin sicher, dass es sowohl kommerzielle als auch Kostensynergien geben wird", fügte er hinzu.

Die Euronav-Aktien stiegen im Mittagshandel an der Euronext um 11 Prozent auf 11,82 Euro, während die Frontline-Aktie in Oslo um 6 Prozent auf 79,90 NKr fiel.

Der 77-jährige Fredriksen war ein Pionier bei der Börsennotierung von Schifffahrtsunternehmen und verfolgte konsequent die Strategie, eine möglichst große Flotte großer Rohöltanker aufzubauen, in der Überzeugung, dass dies die Position seiner Unternehmen auf dem volatilen Spotmarkt für Rohöltransporte stärken würde.